Vous avez enfin une somme à mettre de côté. Faut-il ouvrir un CELI, cotiser au REER ou répartir l’argent entre les deux ? Pour commencer, précisez quand vous aurez besoin de cette somme et ce que vous voulez financer. Le même compte ne convient pas nécessairement à un déménagement dans un an et à une retraite dans trente ans.

Deux façons de traiter l’impôt

Une cotisation au CELI ne réduit pas votre revenu imposable. En revanche, les revenus de placement et les retraits sont généralement non imposables. Le CELI peut contenir différents placements : son nom ne vous oblige pas à garder tout l’argent dans un compte d’épargne. Fonctionnement du CELI — ARC.

Une cotisation déductible au REER réduit votre revenu imposable. L’argent y croît généralement à l’abri de l’impôt tant qu’il reste dans le régime, mais les retraits sont habituellement imposables. Un remboursement d’impôt obtenu après une cotisation n’est donc pas un rendement garanti du placement. Fonctionnement du REER — ARC.

Un exemple pour comprendre la déduction

Imaginons une cotisation déductible de 2 000 $ et un taux marginal combiné hypothétique de 30 %. L’économie d’impôt liée à cette déduction serait d’environ 600 $. Ce calcul pédagogique ne représente pas votre taux personnel et ignore l’effet possible sur les prestations et crédits.

Si vous dépensez ces 600 $, votre effort d’épargne est différent de celui d’une personne qui les réinvestit. Pour comparer deux stratégies, regardez ce qui reste après impôt et l’effort réel fourni, pas uniquement le solde affiché dans chaque compte.

Deux situations, deux points de départ

Camille prévoit utiliser ses économies pour déménager dans dix-huit mois. Elle veut conserver de la souplesse. Un CELI peut être une piste à examiner, avec un placement dont la disponibilité et le risque correspondent à ce court délai.

Alex épargne pour la retraite et s’attend à avoir un revenu imposable plus faible lorsqu’il retirera son argent. Il a intérêt à examiner l’effet d’une cotisation REER aujourd’hui et celui des retraits plus tard. Cette hypothèse mérite d’être calculée : une pension d’employeur ou d’autres revenus peuvent changer le portrait.

L’erreur fréquente après un retrait du CELI

Un retrait ordinaire recrée généralement des droits le 1er janvier suivant. Si vous remettez l’argent pendant la même année sans droits disponibles suffisants, vous pouvez cotiser en trop. Par exemple, retirer 3 000 $ en septembre ne signifie pas automatiquement pouvoir redéposer 3 000 $ en octobre. Vérifiez vos transactions et vos droits avant de cotiser. Retraits et nouvelles cotisations — ARC.

Votre prochaine étape

Écrivez votre projet, son échéance et le montant que vous pouvez réellement épargner. Vérifiez ensuite vos droits de cotisation. Pour une première propriété, consultez aussi notre article sur le CELIAPP et la mise de fonds.

Le compte choisi détermine le traitement fiscal; le placement choisi détermine notamment le risque et la disponibilité de votre argent. Vous pouvez explorer différents versements dans les outils de Bonne Finance, puis faire valider les conséquences fiscales adaptées à votre situation.

Informations vérifiées le 13 septembre 2026. Exemples fictifs; contenu éducatif général.